财经早餐2018年4月18日星期三

重要经济日程前瞻

1、07:50 日本3月季调后商品贸易帐

2、08:30 澳大利亚3月西太平洋领先指标环比

3、09:10 日本央行宣布当期购债规模，包括1-3、3-5、5-10年期国债

4、09:30 中国统计局公布70个大中城市住宅销售价格月度报告

5、16:00 意大利2月工业销售、订单

6、16:30 英国3月CPI、核心零售物价指数，3月未季调输入、输出PPI

7、16:30 英国2月DCLG房价指数同比

8、17:00 欧元区3月核心调和CPI

9、22:00 加拿大4月18日当周政策利率

10、22:30 美国4月13日当周EIA原油库存变动

宏观

1、央行：为引导金融机构加大对小微企业的支持力度，增加银行体系资金的稳定性，优化流动性结构，4月25日起，下调大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、非县域农村商业银行、外资银行人民币存款准备金率1个百分点，使用降准释放的资金偿还其所借央行的中期借贷便利（MLF）。这是央行今年以来实施的第二次定向降准，多位专家预计，降准仍有持续空间。

2、央行解读降准置换中期借贷便利：稳健中性的货币政策取向保持不变；此次操作当日偿还MLF约9000亿元，同时释放增量资金约4000亿元，大部分增量资金释放给了城商行和非县域农商行，增加了小微企业贷款的低成本资金来源，将要求金融机构把新增资金主要用于小微企业贷款投放。 

3、机构纷纷点评央行降准。华创策略称股债再平衡、蓝筹成长再平衡；平安证券称利好债市稳定股市；国金证券认为货币政策将由中性偏紧转向适度扩大内需；东吴策略快评定向降准：成长股逻辑进一步强化。  

4、商务部裁定原产于美国的进口高粱存在倾销，决定对原产于美国的进口高粱实施临时反倾销措施。外交部谈中美经贸摩擦：如果美方任性妄为，继续逆潮流而动，我们必将严阵以待，毅然亮剑，打赢这场多边主义和自由贸易的保卫战。

5、中国一季度GDP同比增长6.8%，预期6.8%，去年四季度增速为6.8%。一季度末全国城镇调查失业率为5.1%，该项数据为统计局首次正式发布。统计局称，城镇失业率低于全球平均水平，就业形势持续稳定。

6、中国一季度规模以上工业增加值同比增长6.8%，预期6.9%，1-2月增速为7.2%；3月份规模以上工业增加值同比增长6.0%。一季度固定资产投资同比增长7.5%，预期7.7%，1-2月增速为7.9%。一季度民间固定资产投资62386亿元，同比名义增长8.9%，1-2月增速为8.1%。一季度社会消费品零售总额同比增长9.8%，预期9.7%，1-2月增速为9.7%。

7、中国一季度房地产开发投资同比增长10.4%，创三年新高，1-2月增速为9.9%；商品房销售面积30088万平方米，同比增长3.6%，1-2月增速为4.1%。3月份，房地产开发景气指数为101.50，比2月份回落0.16点。

8、中国一季度全国居民人均可支配收入7815元，比上年同期名义增长8.8%，扣除价格因素实际增长6.6%；全国居民人均消费支出5162元，比上年同期名义增长7.6%，扣除价格因素实际增长5.4%。

9、统计局：当前中国经济稳中向好，经济稳定性、协调性、可持续性增强，经济韧性好、潜力足、回旋余地大，中美贸易摩擦难不倒中国经济，更改变不了中国经济持续健康发展的良好态势。统计局回应“中美摩擦升级”对外贸影响：中国从来不刻意追求贸易顺差，贸易空间依然非常大，能够继续保持进出口贸易的平衡。

10、华泰证券：一季度经济较去年同期小幅回落，利率已出现倒U型右侧拐点。国君宏观：二季度上半旬经济动能可能会超市场预期，下半旬或会开启新旧动能转换，维持全年GDP增速6.9%的判断。招商宏观：经济稳中向好，结构性去杠杆对不同领域投资影响已初步显现；消费的中流砥柱作用和出口的边际改善作用依然较为明显。

11、周二有3675亿1年期MLF到期，央行等量续作3675亿MLF，中标利率上调5个基点至3.3%。央行周二不进行逆回购操作，公开市场零投放零回笼。Shibor多数上涨，短端品种涨幅扩大。

12、21世纪经济报道头版刊文称，中兴事件深刻地提醒我们，中国仍然处于全球制造业价值链下游，信息电子产业的核心技术依然掌握在美国等发达国家手中。必须尽快在关键的芯片、操作系统、发动机、高端机床等领域实现突破，拥有独立自主的制造能力才是一个制造业强国的标志。

国内股市

1、沪指四连阴逼近年内低点，创业板指重挫近3%。截止收盘，沪指下跌1.41%，报收于3066.80点；深成指下跌2.13%，报收于10395.16点；创业板下跌2..99%，报收1783.74点；上证50下跌1.09%，报收于2635.70点。两市成交4661亿元。

2、香港恒生指数收盘跌0.83%报30062.75点，险守30000点关口；国企指数跌0.9%报11900.48点，红筹指数跌1.29%报4388.68点。全日大市成交1171.9亿港元，前一交易日为1076.47亿港元。

3、证监会公告称，5家企业首发周二上会，芯能科技、锐科股份首发获通过；和顺石油展缓表决；中和药业、航天模塑被否。此外，证监会要求普陀山撤回上市申请进行整改。

4、据虎嗅，在美股上市的阿里巴巴、百度和京东三家互联网公司最快将于6月份以CDR（中国存托凭证）方式回归A股，成为首批回归A股的互联网科技公司，腾讯不在此列。

5、香港交易所宣布，5月14日起，衍生产品市场交投最活跃的三只股票指数期权，即恒生指数期权、恒生中国企业指数期权及小型恒生指数期权，将纳入收市后交易时段（T＋1时段）。股票指数期权于期货夜市的交易时间为下午5时15分至翌日凌晨1时，与现行期货夜市股票指数期货的交易时间相同。期货夜市的期权交易将引入短暂停牌机制，以避免潜在的极端价格波动。

6、据中国企业家杂志，新乐视智家最近会有资本介入，且已进入最终签字环节，最快将于近期公布。考虑到最近腾讯与新乐视智家有版权合作，外界猜测腾讯或将是热门投资人选之一。

7、乐视网回复深交所问询函称，无法确认FF的资金来源与公司关联方应收款项或贾跃亭未履约的相关承诺借款是否存在直接或间接关系。美国FF战略投资者的投资资金来源与贾跃亭及其关联方不存在任何关系。另据新浪，贾跃亭旗下FF战略投资方为香港时颖公司，时颖与恒大或许家印没有任何直接、间接关系。

8、中兴通讯称，已获悉美国商务部对公司激活拒绝令；公司正在全面评估此事件对公司可能产生的影响，与各方面积极沟通及应对。公司第一时间成立了危机应对工作组；当前在各个领域都在分析并制定应对举措。

9、机构席位抛售海南股。一机构席位卖出海峡股份2.5亿元。深股通买入罗牛山2872万元并卖出2818万元，一机构席位卖出3.33亿元，广发证券深圳天安创新科技广场卖出1.12亿元。一机构席位卖出海南高速3112万元，中信证券北京金融大街、光大证券北京月坛北街分别卖出5071万元、3729万元。

10、中国证券市场上周（4.9-4.13）新增投资者数量28.92万，环比增83.27%，前值为15.78万。不过，4月4日当周因清明假期只有3个交易日。

11、宝能系疑似清盘1个万科A资管计划。万科A周二出现一笔近27亿元的平价大宗交易，西南证券深圳滨河大道证券营业部卖出8972.45万股，涉及金额达26.84亿元，机构席位接盘。值得注意的是，钜盛华旗下资管计划安盛2号持股数量正好是8972.45万股。

12、伯特利周三申购，申购代码：732596；发行价：15.10元；申购上限：12000股。

13、上市公司重要公告：苏美达控股股东拟注入机械工业第六设计研究院资产；飞马国际筹划购买资产，子公司飞马物流拟引入战投；新美星拟调整定增方案，募资额下调至不超3.6亿元；宜安科技实控人或将变更为株洲市国资委；嘉化能源或终止重大资产重组；安源煤业实施退市风险警示；*ST普林“脱星摘帽”；泛海控股与阿里云战略合作；普利制药股东瑞康投资计划因基金到期将减持不超过6%股份；海航创新股东平湖九龙山拟清仓减持1.53%股份；浩云科技2017年拟10转8派1.02元；设研院拟10转8派5元；冀凯股份拟10转7派0.1元；会畅通讯拟10转8派1元；农业银行千亿定增方案获银保监会核准。

金融

1、银保监会主席郭树清：银行保险机构要严格规范股权管理，坚持长期稳定、透明诚信和公平合理三条底线；完善风险管理机制，加强全面风险管理，坚持审慎的会计准则，强化风险合规意识。

2、中国华融资产管理股份有限公司党委书记、董事长赖小民个人涉嫌严重违纪违法接受纪律审查和监察调查。 

3、广东自贸区广州南沙片区相关负责人称，今年将深度参与粤港澳大湾区建设，比如在金融改革领域，将争取设立粤港澳大湾区商业银行，打造“一带一路”金融服务新枢纽。

4、券商中国：银行及分析人士普遍认为，存款利率上限的调整绝不会一步到位，而是分地区、分银行类型、分批次地渐进式放开。目前，大额存单的利率上限已先行提高，包括建行、农行、中行、招行在内的数家银行近日已陆续发行突破此前利率上限的大额存单。

5、中国基金报：私募规模再创新高！3月私募规模微涨300亿元，由此一季度私募规模共增长9400亿元，达到12.04万亿元。多位资管圈大佬在3月份登记私募公司，目前百亿私募为210家。

6、21世纪经济报道：据了解，基金业协会对申请登记的私募基金管理人提出新的反馈，要求出具出资能力证明。这被业内称为史上最严的出资证明规定。有律师表示，如今监管层提高审核要求，有利于提高新登记的私募基金管理人质量，促进行业有序与规范发展。

楼市

1、据央视，上海近期新房市场迎来了集中供应，在经过大半年的沉寂后，截至上周五上海4月推新和获得预售证计划开盘的项目合计已超过了10个，供应房源达4400余套。更加值得注意的是，这些楼盘的价格普遍低于此前市场的预期，部分地区还出现了一二手房价格倒挂的现象。

产业

1、中国联通在青岛试点建设的5G网络已率先启动，预计年内将开通第一个5G基站，峰值速率是4G网的十倍以上。据山东联通介绍，预计2018年下半年将开通山东省第一个5G基站，2019年完成全部试点。

2、重庆提出将实施绿色制造体系建设、清洁化水平提升、工业能效提升、工业水效提升4个行动计划，并提出通过推进绿色工厂和绿色示范园区建设，在3年内创建100家绿色制造示范单位。

3、贵州发文明确将建立“矿权”二次抵押机制，煤炭企业探、采矿权可向银行或金融机构申请实行二次抵押贷款，以创新金融和融资模式，最大限度释放煤炭产能。

4、华为即将全球商用上市的5G NR（第五代移动通信技术新空中接口）产品获全球第一张5G产品CE-TEC（欧盟无线设备指令型式认证）证书。华为称，CE标志是一种安全认证标志，被视为制造商打开并进入欧洲市场的“护照”。

5、上海张江将以“人工智能岛”为主轴，加快人工智能、大数据、云计算、区块链、VR/AR等数字产业项目在张江中区的集聚，计划通过3年左右的时间，使其数字产业规模由当前的2000亿元攀升至3000亿元。

国际股市

1、美国三大股指集体收涨，道指连续两日收涨逾200点。道指收涨0.9%，报24786.63点；纳指收涨1.7%，报7281.10点；标普500指数涨1.1%，报2706.39点。投资者对企业第一财季财报信心上涨。奈飞业绩超出预期收涨逾9%。 

2、欧洲三大股指集体收涨。英国富时100指数收涨0.39%，报7226.05点；法国CAC40指数收涨0.76%，报5353.54点；德国DAX指数收涨1.57%，报12585.57点。 

3、美国科技股多数上涨。苹果收涨1.38%，谷歌A类股收涨3.18%，亚马逊收涨4.32%，Facebook收涨2.32%，微软收涨2.02%，奈飞收涨9.19%，特斯拉收跌1.21%。 

4、中国概念股多数上涨，阿里巴巴收涨2.29%，京东收涨0.85%，百度收涨2.51%。中网在线大涨27.53%，稳盛金融收涨15.11%，易车收涨4.96%，寺库收涨5.45%，迅雷收涨4.23%；泰克飞石收跌6.14%，500彩票网收跌4.07%。

5、亚太股市收盘涨跌不一。韩国综合指数跌0.15%，报2453.77点。日经225指数涨0.06%，报21847.59点。澳大利亚ASX200指数基本收平，报5841.50点。台湾加权指数跌1.32%，报10810.45点。新西兰NZX50指数跌0.74%，报8344.52点。

6、阿里巴巴集团与五星控股集团联合宣布达成战略合作，阿里巴巴将向五星控股集团旗下汇通达公司投资45亿人民币，通过阿里巴巴和汇通达的合作，探索农村新零售样本，赋能更多农村商业组织，共建农村商业新生态，促进农村经济的发展。

7、高盛第一季度EPS为6.95美元，创历史第三高；净营收100.4亿美元，预期87.5亿美元。

8、巴西淡水河谷：一季度铁矿石和球团矿销量合计达8430万吨，同比增长640万吨，为历史同期最高纪录。

9、IBM第一财季运营EPS盈利2.45美元，市场预期盈利2.42美元。第一财季营收190.7亿美元，市场预期188.3亿美元。仍然预计2018财年现金流大约为120亿美元。IBM盘后下跌3.7%。