财经早餐2022年6月24日星期五

//  热点聚焦  //

1、央行副行长陈雨露介绍，结构性货币政策工具兼具总量调节和结构性调节双重功能，央行在总量框架下运用结构性货币政策工具，会根据经济发展不同时期、不同阶段的重点需要“有进有退”，把结构性货币政策工具的数量和投放规模控制在一个合意的水平，与总量型的政策工具形成一个良好的配合。结构性货币政策工具的利率水平同市场利率水平之间相差通常不是很大，所以不会对市场化的利率体系造成太大的影响。截至2021年末，中国宏观杠杆率为272.5%，比2016年末上升23.9个百分点，五年年均上升约4.8个百分点，总体实现了“稳字当头”，确保国民经济运行在合理区间。

2、宁德时代正式发布麒麟电池，并将于2023年量产上市。根据宁德时代提供的资料，麒麟电池系统集成度创全球新高，体积利用率突破72%，能量密度可达255Wh/kg，轻松实现整车1000公里续航，支持5分钟快速热启动及10分钟快充。在相同的化学体系、同等电池包尺寸下，麒麟电池包电量相比4680系统可以提升13%。理想汽车创始人、董事长兼CEO李想转发相关消息微博，并配文“明年见”，疑似默认理想汽车明年推出的纯电车型将搭载麒麟电池。宁德时代官方微博则转发李想微博进行互动，表示“麒麟有理想”，进一步明确此次合作。

3、蔚来官方回应“试车坠楼事件”称，一辆蔚来测试车辆从上海创新港停车楼三层坠落，造成两名数字座舱测试人员罹难，其中一名为公司同事，另一名为合作伙伴员工。事故发生后，公司第一时间协同公安部门启动了事故原因调查分析程序。根据对现场情况的分析可以初步确认，这是一起意外事故，与车辆本身没有关系。

4、继4月底、5月初连续减持京东健康价值超过4.4亿港元（约合3.76亿人民币）股票后，6月17日，刘强东又减持京东价值约2.79亿美元股票，约合人民币18.71亿元。减持前，刘强东对京东持股超过12%、拥有超过七成的投票权。此番减持不会影响他对公司的控制权。

// 环球市场 //

1、美国三大股指全线收涨，道指涨0.64%报30677.36点，标普500指数涨0.95%报3795.73点，纳指涨1.62%报11232.19点。赛富时涨3.34%，默克涨3.26%，领涨道指。万得美国TAMAMA科技指数涨1.82%。亚马逊涨3.2%，微软涨2.26%。中概股多数上涨，蓝帽子涨263.03%，天地荟涨54.74%。

2、欧洲主要股指全线收跌，德国DAX指数跌1.76%报12912.59点，法国CAC40指数跌0.56%报5883.33点，英国富时100指数跌0.97%报7020.45点。

3、亚太股市主要股指收盘涨跌不一，韩国综合指数跌1.13%报2316.27点；日经225指数涨0.08%报26171.25点；澳洲标普200指数涨0.31%报6528.40点；新西兰NZX50指数涨1.27%报10813.92点。

4、国际油价全线下跌，美油8月合约跌2.03%，报104.03美元/桶；布油8月合约跌2.25%，报106.2美元/桶；分析人士表示，可能到来的经济衰退会对未来需求造成破坏，这一点正在抵消短期依然非常强劲的实际需求。

5、国际贵金属期货普遍下跌，COMEX黄金期货跌0.78%报1824美元/盎司，COMEX白银期货跌2.32%报20.925美元/盎司。

6、伦敦基本金属全线收跌，LME期铜跌4.97%报8337美元/吨，LME期锌跌1.23%报3493美元/吨，LME期镍跌1.84%报24000美元/吨，LME期铝跌0.46%报2468美元/吨，LME期锡跌8.45%报26600美元/吨，LME期铅跌3.89%报1942美元/吨。 

7、美债收益率多数下跌，3月期美债收益率涨4.08个基点报1.619%，2年期美债收益率跌4个基点报3.029%，3年期美债收益率跌7.4个基点报3.131%，5年期美债收益率跌8.3个基点报3.153%，10年期美债收益率跌7个基点报3.094%，30年期美债收益率跌5个基点报3.204%。  

8、欧债收益率全线大跌，英国10年期国债收益率跌18.2个基点报2.313%，法国10年期国债收益率跌20.7个基点报1.963%，德国10年期国债收益率跌20.6个基点报1.422%，意大利10年期国债收益率跌15.9个基点报3.368%，西班牙10年期国债收益率跌18.8个基点报2.504%，葡萄牙10年期国债收益率跌18.1个基点报2.474%。 

9、纽约尾盘，美元指数涨0.19%报104.41，非美货币多数下跌，欧元兑美元跌0.41%报1.0523，英镑兑美元跌0.04%报1.2260，澳元兑美元跌0.43%报0.6900，美元兑日元跌0.97%报134.95，美元兑瑞郎涨0.02%报0.9615，离岸人民币兑美元涨121个基点报6.6983。  

// 宏观 //

1、国家领导人在主持金砖国家领导人第十四次会晤时表示，金砖国家要汇聚经济复苏的合力，加强宏观政策协调，保障产业链供应链安全畅通，构建开放型世界经济，防范化解世界发展面临的重大风险挑战，实现更加包容、更具韧性的经济增长。要推动可持续发展，坚持以人民为中心的发展思想，加大对减贫、粮食、教育、卫生等领域投入，推进落实联合国2030年可持续发展议程，实现更加强劲、绿色、健康的全球发展。

2、央行6月23日开展100亿元7天期逆回购操作，中标利率2.10%。Wind数据显示，当日有100亿元逆回购到期，因此完全对冲到期量。

3、生态环境部印发《生态环境部贯彻落实扎实稳住经济一揽子政策措施实施细则》，明确生态环境领域支撑经济平稳运行五项重点举措。其中提出，推进重大工程实施，加快实施“十四五”规划102项重大工程中大气、水、土壤、固体废物污染防治和核与辐射安全监管等生态环境领域重大工程项目。

4、上海建立中小微企业纾困融资工作机制，重点支持制造业、批发零售、物流仓储、交通运输、文旅会展、住宿餐饮、农业、外贸、科创和养老等行业的中小微企业。原则上小微企业单户纾困融资金额不超过1000万元，中型企业可适当放宽，原则上不超过5000万元。中小微企业纾困融资实施用途负面清单管理，除不得用于金融投资、理财或其他套利和非法活动外，款项可用于满足生产经营的各方面资金需求。

5、广州出台“稳经济152条”，涵盖财政政策、货币金融政策、稳投资促消费政策、保粮食能源安全政策、保产业链供应链稳定政策以及保基本民生政策等。稳投资促消费政策方面，提出鼓励购置新能源汽车，对个人消费者6月30日前在省内购买以旧换新推广车型范围内的新能源汽车新车，给予8000元/辆补贴；加快出台实施广州市个人领域新能源汽车推广应用政策。

// 国内股市 //

1、沪深三大股指早盘先抑后扬，午后多头乘胜追击，三大指数均收于日内高点。截至收盘，上证指数涨1.62%报3320.15点，创业板指涨3.09%报2760.1点，深证成指涨2.19%报12514.73点；大市成交1.076万亿元。盘面上，因国常会确定加大汽车消费支持政策，汽车及零部件板块闻风而动，券商、军工、电工电网、工业机械、软件板块纷纷走强，地产、煤炭、工业金属、芯片、光伏、保险板块造好。

2、北向资金单边净买入120.33亿元，本月第四次加仓超百亿。大金融获集中加仓，东方财富、中国平安、招商银行分获净买入5.87亿、4.46亿和2.96亿元，其中东方财富连续7日净买入。贵州茅台获加仓2.55亿元，连续6日净买入。汇川技术本月第三次上榜，获净买入5.37亿元，净买入额创年内新高。宁德时代获小幅净买入0.33亿元。沪股通活跃个股中净卖出个股居多，中国中免遭净卖出4.73亿元居首。

3、港股早盘高开回落，随后一路冲高，尾盘涨幅有所收窄，恒生指数收盘涨1.26%报21273.87点，恒生科技指数涨2.28%报4655.91点，恒生国企指数涨1.75%报7463.08点。大市成交1205.61亿港元。汽车、医疗板块走强，吉利汽车涨超7%领涨蓝筹，造车新势力“蔚小理”均大幅收涨；诺辉健康涨26%，华润医疗涨超18%。热点仙股在连日暴涨后回调，长江生命科技跌超30%。

4、南向资金再度净买入18.72亿港元，连续11日净买入。理想汽车-W、吉利汽车、洛阳钼业分别获净买入5.68亿港元、5.54亿港元、2.1亿港元。中国移动净卖出额居首，金额为3.68亿港元。

5、国家发改委、证监会联合召开科创板上市公司扩大投资和促进就业座谈会。会议指出，当前我国经济发展环境的复杂性、严峻性、不确定性上升，积极扩大有效投资是当前稳住经济大盘的关键，促进高技术产业投资是推动扩大有效投资的重点，科创板上市公司则是高技术产业领域的代表和先锋。会议强调，科创板上市公司要进一步发挥示范引领作用，加快募投项目推进进度，践行促进就业社会责任，明确投资方向、扩大投资成效、破除投资障碍、推动创新创业、积极稳定就业，通过各方积极努力，在稳就业、稳投资、稳增长中取得更大成绩、作出更大贡献。

6、证监会党委传达学习中央政治局审议金融单位巡视整改进展情况报告有关精神，强调不断深化对新时代金融工作规律的认识和把握，着力加强金融风险防控，深入推进资本市场改革，持续推进系统全面从严治党，不断强化严的氛围，坚定不移走中国特色资本市场发展之路。要在助力稳定宏观经济大盘上更加积极主动作为，以实际行动迎接党的二十大胜利召开。

7、证监会副主席李超介绍，中国资本市场正发生深刻的结构性变化，良性市场生态逐步形成。十年来，股票市场规模增长238.9%，债券市场规模增长444.3%，两个市场均位居全球第二；股票市场投资者超过2亿。资本市场对实体经济的适配性大幅增强，股债融资累计达到55万亿元。A股市场优胜劣汰的效应加快显现，各方资金更加青睐龙头股、绩优股，常态化退市机制逐步建立，“有进有出、能进能出”的良性生态加速形成。投资者结构逐步优化，截至今年5月底，境内专业机构投资者和外资持有流通股市值占比达到22.8%，比2016年提升6.9个百分点；2021年个人投资者交易占比首次下降到70%以下。

8、港交所最新一期IPO快讯显示，2021年，港股IPO市场继续保持全球领先地位。全年共计98宗新股上市，融资额超过3300亿港元，其中绝大部分来自新经济公司，共有59名新经济行业发行人成功上市，融资额达2910亿港元，占当年IPO融资总额的88%。今年上半年，受宏观环境影响，全球IPO活动较2021年同期有所放缓，但港股IPO市场依然表现出一定韧性，截至2022年5月底，已有超过170家公司递交新股上市申请。

9、沪市上市公司半年报预约披露时间出炉，梅花生物拔得头筹，将于7月15日率先披露中报，健民集团将于7月20日披露，农发种业将于7月21日披露。 

10、据中国基金报，随着A股持续的强劲反弹，越来越多的投资者开始变得乐观起来；多家基金公司表示，目前多因素支撑A股走出独立行情；未来A股将更多受国内因素影响，如经济恢复程度、货币政策和流动性等，但A股中长期向好的趋势不变，继续看好稳增长、困境反转、高景气度板块等。  

11、据证券时报，最新一季前十大股东名单中，含有“国家集成电路产业投资基金”身影的上市公司共有31家，深南电路为今年一季度国家大基金新进持股公司。按照最新收盘价计算，国家大基金持股市值接近850亿元，其中沪硅产业-U、北方华创的持股市值均超百亿元，国家大基金为沪硅产业-U的第一大股东，为北方华创的第三大股东。

12、据证券时报，随着优机股份6月24日上市，北交所存量上市公司数量达到百家。不断扩容的同时，北交所上市公司总市值也在不断增多，吸引着各类投资者的调研布局。与此同时，北交所的“后备军”正源源不断地涌入。北交所相关负责人表示，完善企业挂牌上市“快车道”制度安排，便利符合条件的企业顺畅、高效地进入北交所发展。 

13、据经济参考报，据不完全统计，目前仅布局锂电产业链的上市公司就超过30家，其中去年至今布局的已有十余家。业内人士提醒投资者理性看待上市公司跨界投资热门赛道，警惕部分公司“蹭热点”。 

14、隆基硅异质结光伏电池（HJT）研发再次取得重大突破，经德国哈梅林太阳能研究所测试M6全尺寸电池光电转换效率达26.5%，创造大尺寸单结晶硅光伏电池效率新的世界纪录。

15、贵州茅台发布2021年年度权益分派实施公告，本次每股派发现金红利21.675元（含税），共计派现272.28亿元，股权登记日为6月29日，除权（息）日及现金红利发放日均为6月30日。

16、工业富联召开2021年度股东大会，100亿分红方案、20亿员工持股计划以及新董事选举等议案均获通过。工业富联CEO郑弘孟表示，公司在未来三年建立半导体工业互联网生态，重点布局先进封装、测试、装备及材料、EDA 软件、芯片设计等领域。

17、名创优品香港上市申请获得港交所批准。公司正考虑最早下周启动香港上市，拟筹集约1亿美元。

// 金融 //

1、银保监会副主席肖远企介绍，我国防范化解重大金融风险取得重要成果，金融资产盲目扩张得到根本扭转，高风险影子银行较历史峰值压降约25万亿元；不良资产处置大步推进，过去十年累计消化不良资产16万亿元。过去五年累计处置中小银行不良贷款5.3万亿元，总体上看中国中小银行运行平稳，风险完全可控；对于最近河南个别村镇银行的问题，银保监会将会配合地方党委政府做好相关工作，已经责成河南银保监局履行监管职责，依法保护广大人民群众合法权益。

2、中国信托业协会数据显示，截至一季度末，信托业固有资产总额达到8687.46亿元，同比增长5.74%，环比略下降0.75%；所有者权益总额达到7110.03亿元，同比增长4.16%，环比增长1.09%；信托资产规模余额为20.16万亿元，同比减少0.22万亿元，环比减少0.39万亿元，较2017年末历史峰值下降23.18%。一季度，信托业共实现经营收入205.15亿元，同比下降28.25%；实现利润总额为123.84亿元，同比下降31.42%；实现人均净利润42.72万元，同比下降29.5%。

3、中金所公布2021年度优秀做市商及优秀服务会员名单，共计20家次会员分别获得2021年度国债期货做市商优秀服务会员奖、股指期权做市商优秀服务会员奖。其中，招商证券、银河证券、东方证券、华泰证券获得2021年度国债期货优秀做市商金奖

4、中基协披露数据显示，5月证券期货经营机构共备案私募资管产品659只，设立规模397.07亿元，环比增长49.63%，同比减少25.90%。截至5月底，私募资管业务规模合计15.67万亿元，较上月底增加527.95亿元，增长0.34%。

5、中期协公布，截至5月末，全国共有150家期货公司。5月交易额40.01万亿元，交易量4.71亿手，营业收入33.10亿元，净利润10.76亿元。

6、前海开源基金宣布增加杨德龙和崔宸龙为普通合伙人。杨德龙是前海开源首席经济学家，崔宸龙是2021年度公募基金股混双料冠军，也是聚焦新能源赛道投资的新生代科技成长基金经理。

7、据券商中国，截至4月底，私募基金管理总规模19.97万亿，较上月大减4116.75亿元，总规模跌破20万亿大关，这是私募基金连续多年扩张以来罕见的出现缩水；私募规模缩水的主要原因是私募证券类基金规模大幅下滑，单月缩水5554.12亿元，即4月股市的大跌，导致投资股票的私募产品市值大幅下滑；随着股市的回暖，私募基金的发行开始升温，各大私募也不断提升仓位坚定看多市场，两市成交额连续破万亿，投资者情绪不断改善。 

// 楼市 //

1、苏州进行2022年第二批集中供地活动，以总成交额271.31亿元成交20宗地块，其中3宗地块溢价成交，17宗地块均以底价成交，另外有2宗地块终止出让。

2、湖北咸宁：支持刚性和改善性住房需求，在咸宁城区购房，最高可享受10万元财政补贴；首套房首付比例调整为不低于20%，二套房首付调整为不低于30%；住房公积金贷款最高额度提至60万元。

3、据券商中国，随着6月22日郑州首轮集中土拍收金107亿元，今年22城首轮集中土拍全部完成。有研究机构统计，22城共计推出涉宅用地469宗，最终成交397宗，成交规划建筑面积3907万平米，总成交金额4969亿元，与去年首轮相比降幅超5成。其中，深圳平均溢价率为14.98%，是本轮热度最高城市；天津流拍与撤牌地块宗数最多，显出冷意。 

4、据券商中国，多地购房支持政策继续密集出台。业内人士认为，6月以来各地因城施策力度不减，热点城市市场情绪得到进一步改善，随着政策效果的持续显现，部分城市市场有望率先进入恢复通道，对全国市场情绪的修复亦将带来积极效应。但对于大多数城市来说，市场信心的扭转仍需要时间，市场企稳或在下半年。 

// 产业 //

1、生态环境部：已批复引江补汉工程、北沿江高铁上海至合肥段、海则滩煤矿等水利、交通、煤炭等行业重大项目环评文件13项，涉及总投资超过3100亿元。

2、生态环境部海洋生态环境司副司长张志锋表示，“十四五”期间，全国283个海湾（湾区）中50个左右有条件的海湾要率先建设美丽海湾，其他海湾也要从“十四五”开始持续发力，最终到“十六五”末期基本都建成美丽海湾。

3、据乘联会，随着消费市场回暖，厂商奋力冲击半年销量目标，6月零售目标调研显示，占总体市场约八成左右的厂商同比增长达到两位数，初步推算本月狭义乘用车零售市场在183万辆左右，同比增长15.5%。

4、中国信通院：5月份新能源汽车产销恢复高速增长水平，分别完成46.6万辆和44.7万辆，同比均增长1.1倍，快速恢复至疫情前高速增长水平；1-5月，新能源汽车产销累计分别完成207.1万辆和200.3万辆，同比均增长1.1倍。

5、中国信通院：5月，随着疫情得到有效控制，电子制造业重点省份复工复产有序推进，我国电子制造业当月增速有所恢复，但需要注意的是，疫情冲击下，电子制造业仍然面临国外需求对我减弱的倾向，出口交货值增速延续个位数增长态势，集成电路等重点产品出口持续负增长，需警惕后续承压风险。

6、元宇宙或将掀起新一轮数字化浪潮。普华永道预计，中国娱乐及媒体行业至2026年收入将达约5269亿美元，未来五年复合年增长率为5.7%，高于全球的4.6%。其中，在虚拟现实（VR）、互联网广告、视频游戏及电子竞技等细分领域，中国平均增速将领先全球。