财经早餐2017年12月28日星期四

重要经济日程前瞻

1、07:50日本11月零售销售同比、11月工业产出同比初值

2、09:00中国11月Swift人民币在全球支付中占比

3、21:30美国11月商品贸易帐(亿美元)、11月批发库存环比初值、11月零售库存

4、21:30美国12月23日当周首次申请、续请失业救济人数(万人)

5、22:45美国12月芝加哥PMI

6、23:30美国12月22日当周EIA天然气库存

宏观 

1、央行称目前银行体系流动性总量处于较高水平，连续第四日暂停公开市场操作。当日有400亿逆回购到期，当日净回笼400亿。Shibor多数上涨，1个月Shibor涨0.23bp报4.93%，为连续第21个交易日上涨，续创2015年4月2日来新高。

2、11月规模以上工业企业实现利润总额7858.2亿元，同比增14.9%，前值增25.1%；前11月实现利润68750.1亿元，同比增21.9%，增速比1-10月份放缓1.4个百分点。

3、招商宏观解读工业企业利润：煤炭、钢铁、化工、石油等行业利润的高增速将进一步与工业整体趋于一致。华泰宏观：回调是意料之中，工业经济仍具韧性。国君宏观：11月份工业利润增速有所回落但仍保持在高位，2018年GDP增速或达6.9%。

4、国务院日前印发《关于环境保护税收入归属问题的通知》，明确环保税为地方收入。相关税法将于2018年1月1日起施行。

5、上海市长应勇称，全面深化自贸试验区改革开放方案明确了98项重点任务，明年将全部完成，将积极探索自由贸易港建设；加快建设具有全球影响力的科技创新中心。

6、外管局：11月我国国际收支口径的国际货物和服务贸易顺差288亿美元；其中货物贸易收入2159亿美元，支出1688亿美元，顺差471亿美元；服务贸易收入189亿美元，支出371亿美元，逆差183亿美元。

7、央行参事盛松成：我国金融市场利率的上升实际上已先于美联储加息。明年的货币政策并不会宽松。频繁地调整存贷款基准利率不利于利率市场化的推进，而应尽可能保持基准利率的稳定，让银行自主选择浮动幅度和比例，自主定价。

8、海通宏观姜超：现有的资管产品增值税征收体系还有许多事项没有划定清楚，对于未明确的问题以及实际操作中出现的新问题，后续可能还有政策“补丁”出台。资管增值税落地带来的影响包括，资管野蛮生长告终；资管产品收益趋降；企业融资成本趋升；信用利差趋于扩大。

国内股市  

1、上证综指早盘围绕3300点弱势整理，午后承压跳水，收跌0.92%报3275.78点；深成指跌1%失守11000点；创业板指数跌0.77%报1745.24点。两市成交4100亿元，较上日略有放大。新能源汽车板块多股拉升封板，次新股冲高回落，天然气概念股继续上涨，白马股深度回调。

2、香港恒生指数收盘涨0.08%，报29600.76点。恒生国企指数跌0.3%，恒生红筹指数涨0.34%。碧桂园升5.7%领涨蓝筹。

3、证监会：2017年全年做出行政处罚决定224件，罚没金额74.79亿元，同比增长74.74%；切实防范发行上市、并购重组中的短期化、套利化投机行为和资本脱实向虚倾向，有效抑制市场过度投机、跟风炒作氛围，将不断强化期货衍生品市场的监管执法力度，规范期货交易行为，对新三板市场持续加大监管执法力度，有异动必有反应。

4、证监会主席助理黄炜：要认真思考如何更好地服务提高直接融资比重、促进多层次资本市场健康发展、服务实体经济的大局要求；要认真思考如何更好地规范市场的运行秩序，坚决守住不发生系统性风险的底线。 

5、证监会周三公告，新产业、华西证券首发申请获通过；宇邦新材、安健科技、重庆百亚被否。

6、安永：预计2017全年A股市场共有436宗IPO，创历史新高，共筹资2304亿元，分别较2016年同比增加92%和53%；2017年美国市场共有174宗IPO，筹资395亿美元，较2016年分别增长84%及55%，其中有25家为中国企业，筹资额40亿美元。

7、两融余额两连增。截至12月26日，A股融资融券余额为10263.76亿元，较前一交易日的10237.54亿元增加26.22亿元。

8、发改委公布2018年“互联网+”、人工智能创新发展和数字经济试点重大工程拟支持项目名单，科大讯飞、神思电子、TCL集团、川大智胜等上市公司旗下项目入选。

9、华泰证券：当前A股市场估值的锚仍然是大市值龙头的估值水平，当利率水平高居不下，“杀估值”的局面将不会改变；短期行业配置优选消费龙头、金融龙头（工商银行/中国平安）。

10、吉利集团宣布，收购CevianCapital所持有的沃尔沃集团8.2%的股权，成为后者第一大股东；将成为沃尔沃集团的长期战略投资人，支持沃尔沃集团董事会和管理层按照既定战略开展各项工作。

11、保千里公告，面临流动性风险，公司原材料供给不足、客户订单不能正常承接；公司目前已开立银行账户21个，被冻结的银行账户共19个。同时，原控股股东庄敏涉嫌非经营性占用公司资金及违反规定决策程序对外提供担保。公司将于12月29日起实施其他风险警示，并于当日复牌交易。

12、中国联通表示，机构精简和干部首聘工作取得了阶段性成效。在总部层面，部门数量由过去的27个减少为18个，减少33.3%；人员编制由1787人减少为865人，减少51.6%。

13、上市公司重要公告：爱建集团股东均瑶集团计划增持3%-4.98%公司股份；华仪电气自然人王仕孝受让控股股东所持公司5.39%股权；中信资本控股参与哈药集团混改，成为人民同泰新实控人；*ST云网申请撤销股票交易其他风险警示；迪瑞医疗公司实际控制人提议年报拟10转8派2.5元；高伟达终止定增事项；龙力生物重组标的为互联网营销行业公司；三七互娱控股股东拟减持2%股份；巴士在线失联法定代表人已能与外界有限联系；华鑫股份转让上海房产，增利逾6亿元；新日恒力对博雅干细胞失去控制，遭上交所问询；河钢股份拟计提资产减值准备8.2亿元，影响净利润超6亿元。

金融

1、央行发布条码支付规范，要求非银支付机构提供条码付款服务应当取得网络支付业务许可；银行、支付机构开展条码支付业务涉及跨行交易时，应当通过人民银行跨行清算系统或者具备合法资质的清算机构处理；自2018年4月1日起实施。

2、中国基金业协会最新数据显示，截至11月底，证券公司资管业务、基金公司及其子公司专户业务、期货公司资管业务管理资产规模合计29.85万亿元，较10月底减少3600亿元，减少1.19%。

3、外管局：9月末我国银行业对外金融资产9933亿美元，对外负债12321亿美元，对外净负债2388亿美元，其中人民币净负债2632亿美元，外币净资产245亿美元。

4、证券时报：公募基金排名争夺战进入最后的冲刺阶段。扣除因赎回而突然出现暴涨情况的基金，截至27日，在主动权益基金中，目前有3只今年以来收益率超过60%，分别为：东方红睿华沪港深64.45%、东方红沪港深混合63.2%、易方达消费行业61.36%。在仅剩两个交易日的情况下，这三只基金显然成为年度冠军的最后争夺者。

5、券商中国：据接近监管层的人士透露，不止一家券商的可转债和定增等再融资项目，在申请监管层相关部门的无异议函时，被要求新增服务实体经济、合规风控和信息系统建设方面的资金投入。

楼市

1、国土部就房地产税组织学术会。会议认为，开征房地产税具有现实必要性，但必须在处理好公平与效率问题的原则下，以不动产登记信息管理基础平台数据为依据，明确房地产税的开征范围和功能定位，防止危害金融体系稳定、引发房市剧烈波动等风险。

2、上海加快构建租购并举的住房制度体系，明年将持续推进租赁住房用地供应。自今年7月首次公告出让租赁住房用地以来，上海累计公告出让7批次租赁住房用地，涉及土地面积约80公顷。

3、针对很多小区房子建好但配套不同步的问题，海南省近期出台规定，对新建小区建设学校、医院等配套设施的问题进行了规范，明确未履行承诺建设配套设施的小区项目，不得办理规划验收，不得发放不动产权证书。

4、据新京报，海口物价局回应房价管控：项目要重新备案且价格将下调。海口市物价局相关科室工作人员表示，曾就重新调整未售商品房备案价格开过会，目前暂定房子不能卖也不能网签，但未指出调整幅度，可以确定的是会要求房企重新备案，之前的备案价格肯定要下调的，也许会低于传言中的2万元/平米。 

5、澎湃：截至12月27日，香港2017-2018年度卖地16幅，收入超907亿港元，若加上2016-2017年度中在2017年一季度成交的4幅地，总金额已近1300亿港元。内地房企在香港拿到的宅地占了所有宅地的66%。

产业

1、财政部等部委发布公告，自2018年1月1日至2020年12月31日对新能源汽车免征车辆购置税。业内称新公告或意味着从2021年开始，国内购买新能源车将需要缴纳购置税；2020年起，新能源车购买补贴将完全退坡，新能源汽车产业或将迎来快速发展期。

2、广东公布“十三五”能源结构调整实施方案显示，到2020年底，开工建设海上风电装机容量约1200万千瓦以上，较1月份原定目标激增五倍。

3、中国证券网：成品油调价窗口将于28日24时开启，分析师认为，本轮国内成品油零售限价上调已是板上钉钉。卓创资讯预计，本次最终上调幅度或超过60元/吨，折算成升价即92号汽油及0号柴油均上调0.05元/升。

4、国家食品药品监管总局约谈饿了么、百度外卖、美团点评集团、到家美食会、金拱门（中国）有限公司、百胜餐饮集团中国事业部、四川海底捞餐饮股份有限公司等国内主要的网络餐饮服务平台负责人。食品药品监管总局专门研究制定了《网络餐饮服务食品安全监督管理办法》，将于2018年1月1日起正式实施。

5、网易援引媒体报道称，中国经济监管机构密切关注手机存储芯片近期价格飙升势头，或将调查可能存在的公司价格操纵行为。发改委价监局一位官员称，过去18个月芯片价格大幅上涨，发改委对此保持警惕。

6、民航局：民航业1-11月份全行业实现利润692.8亿元，同比增长16.4%；全年共完成固定资产投资825亿元，同比增长5.5%。全年航班平均正常率71%，其中11月航班正常率达84.59%，为102个月以来新高。

7、新浪财经：受近期原材料价格上涨影响，多家轮胎企业统一协商确定2018年1月1日涨价。

国际股市

1、美国三大股指微幅收涨。道指收涨0.11%，报24774.30点。纳指收涨0.04%，报6939.34点。标普500指数收涨0.08%，报2682.62点。元旦将至，市场成交清淡。公用事业及医疗保健等板块领涨。

2、欧洲三大股指多数收涨。英国富时100指数收涨0.37%，报7620.68点，创收盘纪录新高；法国CAC40指数收涨0.08%，报5368.84点；德国DAX指数收跌0.02%，报13070.02点。

3、中国概念股涨跌不一，阿里巴巴收涨0.37%，百度收跌0.05%，京东收涨0.36%，鲈乡农村小贷大涨16.56%，瑞思学科英语收涨11.25%，兰亭集势收涨10.14%，和信贷收涨4.63%，迅雷收涨4.5%；航美传媒大跌21.05%，稳盛金融收跌12.30%，乐信收跌5.98%。

4、美国金融股多数收涨，摩根士丹利收涨0.19%，摩根大通收涨0.19%，富国银行收跌0.29%，花旗集团收涨0.15%，美国运通收涨0.57%，高盛集团收跌0.69%。

5、美国科技股涨跌不一，苹果公司收涨0.02%，谷歌A类股收跌0.53%，FACEBOOK收涨0.93%，亚马逊收涨0.47%，奈飞公司收跌0.81%，微软公司收涨0.36%，特斯拉收跌1.78%。

6、阿里巴巴集团决定任命集团副总裁蒋凡出任淘宝总裁，任命集团副总裁靖捷出任天猫总裁。新任命的业务总裁均为70后80后年轻管理者。

7、宝马汽车表示，预计美国税改将对其2017财年净利润产生正面影响。根据初步计算，这一改革将使其2017财年净利润增加9.5亿至15.5亿欧元。

8、有人在网上指控苹果有意限制旧款iPhone运行速度，苹果后来承认此事，为此美国各联邦法院已受理八起诉讼。在一些诉讼中，原告要求苹果公司支付损害赔偿金，但具体金额不明。

9、日本零售巨头迅销旗下优衣库将在埃塞俄比亚设立非洲首个生产基地。作为优衣库的生产基地，中国和越南的劳动成本不断上涨。另一方面，埃塞俄比亚并未引入最低工资制度，在非洲国家中也属于较低水平。

10、巴克莱发表声明称，受美国税改影响，预计公司2017年年度税后利润将减记约10亿英镑（约合13.4亿美元），公司的普通股一级核心资本比率将下降约20个基点。

11、荷兰皇家壳牌集团表示，预计美国税改变化对其第四财季利润产生的影响在20亿-25亿美元，因该公司将重新计量递延税项，以反映企业所得税率下降的影响。